Что такое форфейтинг


21 февраля 2013

Что такое форфейтинг

Что такое форфейтинг

Многие жители России сейчас не знают, что такое форфейтинг, хотя на самом деле он считается одним из наиболее востребованных инструментов в международной экономике, используемый большинством европейских компаний и целых государств.

У данного термина исконно французское происхождение, введенное впервые в обращение в конце Второй Мировой войны. В то время между банками Цюриха и Швейцарии заключались договоры для удовлетворения возрастающих потребностей в предоставлении кредитов. Такой вид финансовых услуг оказывали поначалу только банки, однако позже возникли специализированные финансовые учреждения и компании, которые стали заниматься исключительно форфейтингом.

Большую популярность этот вид услуги завоевал в финансово-кредитных отношениях Англии и Германии. Через некоторое время он стал применяться и в странах, имеющих слабо развитый кредитованием экспорт. Международный форфейтинг дает возможность разным странам, компаниям и организациям, несмотря на инфляцию, дефолт или кризис продолжать осуществление международной торговли, а также поддержание полноценного товарооборота в мире.

Что такое форфейтинг? Он является вариацией на тему одного из альтернативных подходов при финансировании мировой торговли, представляющий собой получение экспортных требований с использованием форфейтера, исключая права регресса экспортера при возможной неуплате.

Форфейтинг можно также представить в качестве покупки на безвозвратной основе долга у кредитора, отображенного в оборотных документах (переводной или простой вексель). Иными словами покупатель долга при подписании договора берет на себя обязательство отказа от права обратиться с регрессивным требованием к кредитору, не имеющему возможность получения удовлетворения у должника. Данное приобретение оборотного обязательства обычно происходит со скидкой.

Понять, что такое форфейтинг, можно на основе двух видов сделок.

1. Финансовые сделки, осуществляемые с целью быстрой реализации имеющихся финансовых обязательств.

2. Экспортные сделки, необходимые для содействия в поступлении экспортеру, предоставившему иностранному покупателю кредит, наличных средств.

В основном, оборотными документами, используемыми в форфейтинге, являются векселя. Должники при форфетировании – это только импортеры стран, имеющих, в свою очередь, неплохие международные рейтинги, за которых удовлетворить обязательства обязался банк, обладающий высоким рейтингом международного масштаба.

Срок форфетирования определяется во время подписания договора. Этот период варьируется от 180 дней до 5 лет. Бывают исключительные случаи, когда договоры подписывают на 7 лет.

В России форфейтинг не получил пока еще должного признания и развития. Сейчас даже банки, в списках которых имеется форфейтинг, им заниматься не хотят. Причем специалисты, занимающиеся экономическими исследованиями, определяют несколько причин вероятного негативного влияния на дальнейшее развитие форфейтинга. Основная причина – это специфическое расположение потребителей, ориентированных на российский экспорт. Среди основных стран, куда идет не сырьевой экспорт из РФ, достаточно трудно найти стабильно надежного покупателя, способного к тому же выступить в качестве гаранта для векселя.

Тем ни менее, финансирование процесса форфейтинга дает возможность экспортеру иметь преимущества в качестве увеличения ликвидности баланса и сокращения возможных рисков.